Long Straddle. The Strategy. A long strängle är det bästa av båda världarna, eftersom samtalet ger dig rätt att köpa aktien till aktiekurs A och satsen ger dig rätt att sälja aktien till aktiekurs A Men de här rättigheterna gör inte Det kommer att bli billigt. Målet är att dra nytta om lagret rör sig i endera riktningen. Vanligen kommer en strängle att byggas med samtalet och sätta på pengarna eller till närmsta träffpris om det inte finns någon exakt penga Köpa både ett samtal och en satsning ökar kostnaden för din position, särskilt för ett volatilt lager Så du behöver ett ganska betydande pris swing bara för att bryta jämnt. Avancerade handlare kan driva denna strategi för att dra nytta av en möjlig ökning av underförstådd volatilitet Om Underförstådd volatilitet är onormalt låg utan någon uppenbar anledning, samtalet och satsen kan vara undervärderad. Tanken är att köpa dem med rabatt, vänta sedan på underförstådd volatilitet att stiga och stänga positionen till en vinst. Alternativ Guy s Tips. Många investerare som använd den långa långa viljan leta efter stora nyhetshändelser som kan leda till att aktierna blir onormalt stora. Till exempel kommer de att överväga att köra den här strategin före ett vinstmeddelande som kan skicka beståndet i båda riktningarna. Om man köper en kortsiktig strängle kanske två veckor eller Mindre före ett resultatmeddelande, titta på stock s diagram på Der sa kryssruta som låter dig se datum då vinst meddelades. Leta efter instanser där aktiemarknaden flyttade minst 1 5 gånger mer än kostnaden för ditt mellanrum. Om beståndet Flyttade inte minst så mycket på något av de tre senaste inkomsterna, du borde antagligen inte köra den här strategin. Läng ned tills trängseln går bort. Kalla ett samtal, strejkpriset A. Köp en satsning, lösenpris A. Allmänt Aktiekursen kommer att vara i strejk A. NOTE Båda alternativen har samma utgångs månad. Vem bör köra It. Seasoned Veterans and higher. NOTE Vid första anblicken verkar detta som en ganska enkel strategi. Det är dock inte lämpligt för alla investerare. f Rummen är långa, du behöver ganska avancerad prognosförmåga. När du ska köra den. Du väntar på en gunga i aktiekurs, men du är inte säker på vilken riktning det kommer att gå. Bryta - även vid utgången. Det finns två break-even Points. Strike A plus nettoskuld betalad. Stryk A minus nettoskuld betalad. Sweet Spot. Aktien skott till månen, eller går rakt ner i toaletten. Maximal potentiell vinst. Potentiell vinst är teoretiskt obegränsat om aktien går upp . Om aktiepappret går ner kan potentiell vinst vara väsentlig men begränsad till aktiekurs minus nettoskuld betalad. Maximal potentiell förlust. Potentiella förluster är begränsade till nettoskuld betald. Handelskraftsmarginalkrav. När handeln betalas, nej ytterligare marginal krävs. När tiden går. För den här strategin är tidsfördröjningen din dödliga fiende. Det kommer att göra att värdet av båda alternativen minskar, så det fungerar dubbelt mot dig. Implicerad volatilitet. Efter strategin är etablerad, så är du verkligen vill ha implicerad volatilitet till i Ncrease Det kommer att öka värdet av båda alternativen, och det föreslår också en ökad möjlighet till prishoppning Huzzah. Konversiellt kommer en minskning av underförstådd volatilitet att vara dubbelt smärtsam eftersom det kommer att fungera mot båda alternativen du köpte. Om du kör den här strategin, Kan verkligen bli skadad av en volatilitetskryp. Kontrollera din strategi med TradeKing-verktyg. Använd Profit Loss Calculator för att skapa jämnpunkter, utvärdera hur din strategi kan förändras som utgångsförfaranden och analysera alternativgrækarna. Examine stockens volatilitetsdiagram Om du gör detta som en volatilitetsstrategi vill du se implicerad volatilitet onormalt låg jämfört med historisk volatilitet. Inte ha ett TradeKing-konto Öppna en idag. Läs mer om handelstipsstrategier från TradeKing s experter. Topp 10 alternativfel. Framgångsrika Covered Calls. Option spelar för alla marknadsvillkor. Avancerad Alternativ Spel. Top Five Things Stock 2017 TradeKing Group, Inc Alla rättigheter förbehållna TradeKing Group, Inc är en Helägt dotterbolag till Ally Financial Inc Securities, erbjuds genom TradeKing Securities, LLC Alla rättigheter reserverade medlem FINRA och SIPC. Straddle Strategy En enkel metod att marknadsföra Neutral. In handel finns det många sofistikerade handelsstrategier som är utformade för att hjälpa näringsidkare att lyckas oavsett om marknaden Rör sig upp eller ner Några av de mer sofistikerade strategierna, som järnkondorer och järnfjärilar är legendariska i alternativvalet. De kräver en komplex köp och försäljning av flera alternativ till olika strejkpriser. Slutresultatet är att se till att en näringsidkare kan Till vinst, oavsett var det underliggande priset på aktie, valuta eller råvara hamnar. Men en av de minst sofistikerade optionsstrategierna kan uppnå samma marknadsneutrala mål med mycket mindre krångel - och det är effektivt. Strategin är känd som en Straddle Det krävs bara köp eller försäljning av en put och ett samtal för att bli aktiverad I den här artikeln tar vi en Titta på olika typer av strängles och fördelarna och fallgroparna för varje typ av sträckor En strängle är en strategi som uppnås genom att hålla lika många satser och samtal med samma träff och utgångsdatum. Följande är de två typerna av sträng Positioner. Långsträckning - Den långa sträckan är utformad kring inköp av en sättning och ett samtal till exakt samma lösenpris och utgångsdatum. Den långa sträckan är avsedd att dra fördel av marknadsprisförändringen genom att utnyttja ökad volatilitet Oavsett vilken riktning den Marknadens prisförflyttningar kommer en långsträckt position att du har positionerat för att dra nytta av det. Stort sträckning - Den korta sträckan kräver att näringsidkaren säljer både en sälj - och ett köpoption till samma lösenpris och utgångsdatum. Genom att sälja alternativen, en näringsidkare kan samla premien som en vinst En näringsidkare trivs bara när en kort del är på en marknad med liten eller ingen volatilitet Möjligheten att vinst blir baserad 100 på marknaden s brist på förmåga att röra sig uppåt eller nedåt Om marknaden utvecklar en förskjutning på något sätt, så är det sammanlagda premie som uppkommer i fara. Framgången eller misslyckandet av något avstånd är baserat på de naturliga begränsningar som alternativen i sig har med Med marknadens totala momentum För mer, se Options Basics Tutorial. Den långa sträckan En lång sträcka är speciellt utformad för att hjälpa en näringsidkare att få vinster oavsett var marknaden bestämmer sig för att gå. Det finns tre riktningar som en marknad kan flytta upp, ner eller sidled När marknaden rör sig sidled är det svårt att veta om det kommer att bryta sig uppåt eller nackdel. För att framgångsrikt kunna förbereda sig för marknaden är det ett av två alternativ. Traden kan välja en sida och hoppas att marknaden bryter i den riktningen. Näringsidkaren kan säkra sina insatser och välja båda sidorna samtidigt Det är där den långa längden kommer in. Om du köper ett köp och ett samtal, kan handlaren fånga marknaden s flytta rega rdless i sin riktning Om marknaden går upp är samtalet om marknaden går ner, satsen är där. I figur 1 tittar vi på en 17-dagars ögonblicksbild på euroområdet. Denna snapshot finner euron fast mellan 1 5660 och 1 54. Samtidigt som marknaden ser ut som att den kan komma igenom 1 5660-priset, finns det ingen garanti för att det kommer. På grund av denna osäkerhet kan inköp av en övergripande låta oss fånga marknaden om den bryter mot uppsidan eller om den går tillbaka ner Till 1 54-nivået Detta gör det möjligt för näringsidkaren att undvika överraskningar. Dragbackar till långsträckningen Följande är de tre huvudnägarna till den långa sträckan. Risken för förlust. Rörligheten för volatilitet. Tumregeln när det gäller inköpsalternativ är att alternativet för pengarna och pengarna är dyrare än det bästa alternativet. Varje penga alternativ kan vara värt ett par tusen dollar Så medan den ursprungliga avsikten är att kunna fånga marknaden s flytt, kostnaden för att göra det kanske inte matchar det belopp som riskerar. I figur 2 w e ser att marknaden bryter uppåt, rakt igenom 1 5660. Detta leder oss till det andra problemet risken för förlust Medan vårt samtal på 1 5660 nu har flyttat in pengar och ökat i värde i processen har 1 5660 puten Nu minskat i värde eftersom det nu har flyttat längre ut ur pengarna Hur snabbt en näringsidkare kan lämna den förlorande sidan av strängle kommer att ha en betydande inverkan på vad det övergripande lönsamma resultatet av strängle kan vara Om optionsförlusterna monteras snabbare än alternativet vinster eller marknaden misslyckas med att röra sig för att kompensera för förlusterna, kommer den totala handeln att vara en förlorare. Den slutgiltiga nackdelen handlar om den inneboende smaken av alternativen Alla alternativ består av följande två värden. Tidvärde - Tidvärdet kommer från hur långt bort alternativet är från att gå ut För mer insikt, läs Viktigheten av Time Value. Intrinsic Value - Det inneboende värdet kommer från alternativet s-priset är ute i eller på pengarna. Om marknaden saknar volatilitet och gör det inte flyttas upp eller ner, både put och call-alternativet kommer att förlora värde varje dag. Detta fortsätter tills marknaden antingen definitivt väljer en riktning eller alternativen upphör att vara värdelösa. Den korta sträckningen Den korta sträckans styrka är också dess nackdel Istället för att köpa en sätta och ringa, en sätta och ett samtal säljs för att generera intäkter från premierna De tusentals som spenderades av sälj - och köpköparna fyller faktiskt ditt konto Detta kan vara en bra välsignelse för någon näringsidkare. Men nackdelen är att när du säljer ett alternativ exponerar du dig själv för obegränsad risk. Se relaterade läsningar, se Alternativhänsyn som kan använda din portfölj. Så länge marknaden inte går upp eller ner i pris är den korta affären helt ok. Det optimala lönsamma scenariot involverar erosionen av både tidvärdet och det inneboende värdet av put - och köpoptionerna. Om marknaden väljer en riktning, måste näringsidkaren inte bara betala för förluster som uppkommer men han eller hon E måste också ge tillbaka det premie som han har samlat in. Det enda sättet som korta handlare har, är att köpa tillbaka de alternativ som de sålde när värdet motiverar att göra det. Det kan uppstå när som helst under livscykeln i en handel Om detta inte är gjort , det enda valet är att hålla fast vid utgången. När Straddles Work Best Alternativet strängle fungerar bäst när det uppfyller minst ett av dessa tre kriterier. Marknaden är i ett sidovägligt mönster. Det är väntande nyheter, intäkter eller ett annat tillkännagivande. Analytiker ha omfattande förutsägelser om ett visst meddelande. Analytiker kan ha enorm inverkan på hur marknaden reagerar innan ett tillkännagivande någonsin gjorts Före ett beslut om vinst eller statsbudgetanalytiker, gör sitt bästa för att förutsäga vad det exakta värdet av meddelandet kommer att bli Analytiker kan gör uppskattningar veckor före det faktiska tillkännagivandet, vilket oavsiktligt tvingar marknaden att röra sig upp eller ner Oavsett om förutsägelsen är rätt eller fel är sekundär hur e-marknaden reagerar och huruvida din strängle kommer att vara lönsam För mer insikt, läs Analystrekommendationer, Sälj betyg existerar. Efter det att de faktiska siffrorna släppts har marknaden ett av två sätt att reagera. Analyternas förutsägelse kan lägga till eller minska momentet på Det faktiska priset när meddelandet görs Med andra ord kommer det att fortsätta i riktning mot vad analytikern förutspådde eller det kommer att visa tecken på utmattning En korrekt skapad övergripande, kort eller lång, kan framgångsrikt dra nytta av just denna typ av marknadsscenario Svårigheten uppstår i att veta när man ska använda en kort eller lång sträcka. Detta kan bara bestämmas när marknaden kommer att motverka nyheterna och när nyheterna helt enkelt kommer till vägen för marknadens riktning. Slutsats Det finns ett konstant tryck På handlare att välja att köpa eller sälja, samla premie - eller premiebidrag, men strängen är den stora utjämnaren. Spridningen tillåter en näringsidkare att låta marknaden bestämma vart den vill gå Th e klassisk handel adage är trenden är din vän Dra nytta av en av de få gånger som du får vara på två ställen samtidigt med både en uppsättning och ett samtal. Räntan vid vilken en förvaringsinstitut lånar medel som upprätthålls vid Federal Reserve till en annan depositarinstitution.1 En statistisk mätning av avkastningen av avkastning för ett visst värdepapper eller marknadsindex Volatilitet kan antingen mätas. En akt som amerikanska kongressen antog 1933 som banklagen, som förbjöd handelsbanker att delta i investment. Nonfarm lön hänvisar till något jobb utanför gårdar, privata hushåll och nonprofit sektorn Den amerikanska presidiet för arbete. Valutaförkortningen eller valutasymbolen för den indiska rupien INR, indiens valuta Rupéen består av 1.An första bjuda på ett konkursföretagets tillgångar från en intresserad köpare vald av konkursbolaget Från en pool av budgivare.10 Alternativstrategier att veta. Ofta hoppar handlare i alternativspelet med l ittle eller ingen förståelse för hur många alternativ strategier är tillgängliga för att begränsa deras risk och maximera avkastningen Med lite ansträngning kan dock handlare lära sig att utnyttja flexibiliteten och full kraft av alternativ som ett handelsfordon Med tanke på detta vi har satt samman den här bildspelet som vi hoppas kommer att förkorta inlärningskurvan och peka dig i rätt riktning. Oftast hoppar handlare i alternativspelet med liten eller ingen förståelse för hur många alternativstrategier som finns tillgängliga för att begränsa deras risk och maximera avkastningen Med lite ansträngning kan handlare dock lära sig att utnyttja flexibiliteten och full kraft av alternativ som ett handelsfordon. Med detta i åtanke har vi sammanställt denna bildspel, som vi hoppas kommer att förkorta inlärningskurva och peka dig i rätt riktning.1 Omfattat samtal. Under att du köper ett valfritt samtal kan du också delta i en grundläggande täckningsanrop eller köp-skrivstrategi. I denna strategi skulle du köpa t han tillgångar direkt och samtidigt skriva eller sälja ett köpoption på samma tillgångar. Din volym av ägda tillgångar ska motsvara antalet tillgångar som ligger till grund för köpoptionen. Investerare använder ofta denna position när de har en kortfristig position och en neutral yttrande om tillgångarna och ser fram emot att generera ytterligare vinst genom mottagning av köppremien eller skydda mot en eventuell nedgång i det underliggande tillgångens värde. För mer insikt, läs täckta samtalstrategier för en fallande marknad.2 Gift Put. In a äkta strategi, en investerare som köper eller för närvarande äger en viss tillgång som aktier köper samtidigt ett köpoption för ett motsvarande antal aktier. Investerare kommer att använda denna strategi när de är bullish på tillgångens pris och vill skydda sig mot potentiella Kortfristiga förluster Denna strategi fungerar i huvudsak som en försäkring, och etablerar ett våning om tillgångens pris sjunker dramatiskt. För mor E om att använda den här strategin, se Married Puts A Protective Relations. 3 Bull Call Spread. I en strategi för tullsamtal kommer en investerare samtidigt att köpa köpoptioner till ett specifikt pris och sälja samma antal samtal till ett högre pris. Båda Köpoptioner kommer att ha samma utgångs månad och underliggande tillgång Denna typ av vertikal spridningsstrategi används ofta när en investerare är hausse och förväntar sig en måttlig ökning av priset på den underliggande tillgången. Läs mer om Vertical Bull och Bear Credit Spreads.4 Bear Put Spread. Bärsättningsstrategin är en annan form av vertikal spridning som tjurskuldspridningen. I denna strategi köper investeraren samtidigt säljoptioner till ett bestämt börskurs och säljer lika många satser till ett lägre lösenpris. Båda alternativen Skulle vara för samma underliggande tillgång och ha samma utgångsdatum Denna metod används när näringsidkaren är baisse och förväntar sig att den underliggande tillgångens pris sjunker. Det erbjuder både lim ited vinster och begränsade förluster För mer om denna strategi, läs Bear Put Spreads ett brännande alternativ till Short Selling.5 Protective Collar. En skyddande krage strategi utförs genom att köpa en out-of-the-money sätta alternativ och skriva en out-of - alternativet på samma sätt för samma underliggande tillgång som aktier Denna strategi används ofta av investerare efter en lång position i ett aktiebolag har upplevt stora vinster På så sätt kan investerare låsa in vinst utan att sälja sina aktier För mer om dessa typer av strategier, se Don t Glöm ditt skyddskrage och hur en skyddande krage Works.6 Long Straddle. En långsträckt alternativstrategi är när en investerare köper både ett köp - och säljalternativ med samma lösenpris, underliggande tillgång Och utgångsdatum samtidigt En investerare kommer ofta använda denna strategi när han eller hon tror att priset på den underliggande tillgången kommer att flytta betydligt, men är osäker på vilken riktning rörelsen kommer att ta. Denna strategi tillåter investeraren att behålla obegränsade vinster, medan förlusten är begränsad till kostnaden för båda optionsavtal. För mer, läs Straddle Strategy A Simple Approach to Market Neutral.7 Long Strangle. I en långsträngig optionsstrategi köper investeraren ett samtal och Säljoption med samma löptid och underliggande tillgång men med olika slagkurser Satskursen kommer normalt att ligga under köpoptions lösenpris och båda alternativen kommer att vara ur pengarna. En investerare som använder denna strategi anser att den underliggande tillgången S pris kommer att uppleva en stor rörelse men är osäker på vilken riktning rörelsen kommer att ta Förluster begränsas till kostnaderna för båda alternativen stranglar kommer vanligtvis att vara billigare än straddles eftersom alternativen köps ut av pengarna För mer, se Get A Stark hållning på vinst med strangles.8 Butterfly Spread. All strategierna fram till den här tiden har krävt en kombination av två olika positioner eller kontrakt I en fjärilspridning optionsstrategi kommer en investerare att kombinera både en spetsstrategi och en spridningsstrategi och använda tre olika strejkpriser. Till exempel innebär en typ av fjärilspridning att man köper ett köpoptionsalternativ till lägsta högsta pris medan man säljer två samtal Alternativ till ett högre lägre lösenpris och sedan ett sista samtal sätta alternativet till ett ännu högre lägre lösenpris För mer om denna strategi, läs Inställning av vinstfel med Butterfly Spreads.9 Iron Condor. En ännu mer intressant strategi är den ron condor I den här strategin har investeraren samtidigt en lång och kort position i två olika strängstrategier. Järnkondoren är en ganska komplex strategi som definitivt kräver tid att lära sig och träna för att behärska. Vi rekommenderar att du läser mer om denna strategi i Take Flight With A Iron Condor ska du flocka till järn kondensorer och försöka strategin för dig själv riskfri med Investopedia Simulator.10 Iron Butterfly. Den sista alternativen strategi vi kommer att demonstrera här är järnfärgen I denna strategi kommer en investerare att kombinera antingen en lång eller kort sträcka med samtidig köp eller försäljning av en sträng. Även om det liknar en fjärilspridning skiljer sig denna strategi eftersom den använder både samtal och sätter i motsats till Den ena eller den andra vinsten och förlusten är båda begränsade inom ett visst sortiment beroende på strejkpriserna för de alternativ som används. Investerare använder ofta alternativ utan kostnad för att minska kostnaderna och begränsa risken. För att förstå denna strategi mer , Läs Vad är en Iron Butterfly Option Strategy. Related Articles. The ränta vid vilken ett förvaringsinstitut lånar medel som förvaras i Federal Reserve till ett annat förvaringsinstitut.1 En statistisk åtgärd av spridning av avkastning för en viss säkerhet eller marknadsindex Volatilitet Kan antingen mätas. En akt som den amerikanska kongressen antog 1933 som banklagen, som förbjöd kommersiella banker att delta i investeringen. Nonfarm pa Yroll hänvisar till något jobb utanför gårdar, privata hushåll och icke-vinstdrivande sektorn. Den amerikanska presidiet för arbete. Valutakortet eller valutasymbolen för den indiska rupien INR, indiens valuta Rupén består av 1. Ett första bud på en Konkursföretagets tillgångar från en intresserad köpare vald av konkursbolaget Från en pool av anbudsgivare.
No comments:
Post a Comment